สรุปภาวะตลาดวันก่อน : SET -13.73 จุด หวนวิตกการค้าสหรัฐฯ-จีน, น้ำมันดิ่ง 2 วัน

  SET แกว่งแดนลบตลอดทั้งวันในกรอบ 1700-18 มีทิศทางเดียวกับตลาดหุ้นภูมิภาค หวนกลับมาวิตกสงครามการค้าสหรัฐฯ-จีน หลังสหรัฐฯ เตรียมเพิ่มอัตราภาษีนำเข้าจีนมูลค่า 2 แสนล้านดอลลาร์ฯ จากเดิม 10% เป็น 25% ต่างชาติซื้อสุทธิ 4 วันติด แต่แผ่วลงเหลือ 348 ลบ. และพลิก Short S50 Futures 9,612 สัญญา ยุติ Long 9 วัน

ทิศทางตลาดวันนี้ : ไซด์เวย์กรอบ 1700-20 จับตาพัฒนาการทางการค้า, งบ Q2
  หุ้นโลกเมื่อวาน (2 ส.ค.) ส่วนใหญ่ปรับลง โดยหุ้นยุโรปร่วงกว่า 1% วิตกสงครามการค้าระหว่างสหรัฐ-จีนรอบใหม่ หลังปธน.ทรัมป์สั่งจัดเก็บภาษีนำเข้าสินค้าจีนมูลค่า 2 แสนล้านดอลลาร์ฯ เพิ่มขึ้นจากเดิมที่อัตรา 10% เป็น 25% ซึ่งขณะนี้อยู่ในขั้นตอนการรับฟังความคิดเห็นสาธารณะจนถึงช่วงปลายเดือนนี้ ขณะที่หุ้นสหรัฐฯ ฟื้นตัวจากที่ร่วงในช่วงแรกของการซื้อขาย โดยดัชนี DJ ปิดลบเพียง 7 จุด (จากที่ร่วงเกือบ 200 จุด) และดัชนี S&P500 และ NASDAQ ปรับขึ้นจากหุ้น Apple ที่ล่าสุดมีมูลค่าตลาดขึ้นแตะ 1 ล้านล้านดอลลาร์ฯ สูงสุดเป็นประวัติการณ์ ขานรับต่อเนื่องหลังประกาศผลประกอบการดีกว่าคาด ทั้งนี้หุ้นในดัชนี S&P500 รายงานงบแล้วราว 70% มีสัดส่วนดีกว่าตลาดคาดสูงถึง 78% ส่วนราคาน้ำมัน WTI รีบาวด์ทางเทคนิค 1.3$ หลังร่วง 2 วันติด แตะระดับต่ำสุดรอบ 6 สัปดาห์ มอง SET แกว่งไซด์เวย์อิงแดนบวกในกรอบ 1700-20 อานิสงส์ราคาน้ำมันรีบาวด์ และแรงซื้อเก็งกำไรงบ Q2 อย่างไรก็ดีมองคงไม่ไปไหนไกล เนื่องจากนลท.ยังระมัดระวังต่อสถานการณ์การค้าระหว่างสหรัฐฯ-จีน รวมทั้ง Bond Yield ที่ทรงตัวระดับ 3% และเงินดอลลาร์ฯ ที่เริ่มมีสัญญาณแข็งค่าขึ้นจากแนวโน้ม FED จะขึ้นดบ.ในเดือนหน้า อาจกดดัน Fund Flows วันนี้ติดตามตัวเลข PMI ภาคบริการทั่วโลก และตัวเลขการจ้างงานสหรัฐฯ แนวรับ 1700 แนวต้าน 1715-20 อนึ่ง คาดไม่มีหุ้นติด Cash Balance เย็นนี้ / NFC ติด Cash Balance ถึง 3 ส.ค. (ถ้าไม่ถูกขยายเวลา)

กลยุทธ์การลงทุน : เทรดดิ้ง ขึ้นเน้นขายล็อกกำไร, ลงทุน = ถือ-อ่อนตัวสะสม
  แนะหาจังหวะขายล็อกกำไรช่วง SET ไต่ขึ้น-ลงซื้อคืน-ทำรอบเทรดดิ้งสั้น เน้นหุ้นงบ Q2 ดี, หุ้นจ่ายปันผลระหว่างกาลสูง และหุ้นที่ราคายังฟื้นตัวช้า / ส่วนพอร์ตลงทุน ถือ-อ่อนตัวทยอยสะสม คาด SET ปลายปีนี้ขึ้นทดสอบ 1800

• ประเด็นหุ้นน่าสนใจ Trading Pick JWD – คาดกำไรสุทธิ 2Q18F ที่ 58 ลบ. +17% YoY และ +39% QoQ จากรายได้ในทุกธุรกิจเพิ่มขึ้น, เริ่มรับรู้รายได้ธุรกิจที่ไต้หวัน และมีส่วนแบ่งกำไรจากเงินลงทุนธุรกิจห้องเย็นในอินโดนีเซีย ขณะที่ธุรกิจห้องเย็นที่เวียดนามคาดจะเริ่มสร้างรายได้ใน Q3 เป็นต้นไป หนุนกำไรปกติจากการดำเนินงานเติบโตสูงในช่วง 2 ปีข้างหน้า, เป้าพื้นฐาน 11.5 บ. / หุ้นงบ 2Q18F เบื้องต้นจะออกมาดี YoY & QoQ – ANAN , ASAP , BANPU , BEM , CMAN , IVL , JWD , MTC , PLANB , QH , SEAFCO , SC , TPIPP , UTP / YoY – AP , BCH , BJC , COM7 , CPALL , INTUCH , IRPC , LPN , MC , MINT , ROJNA , SPA , TVO / หุ้นเด่นในแต่ละอุตฯ ที่น่าทยอยสะสมสำหรับพอร์ตลงทุน คือ AUTO – PCSGH / BANK – BAY , BBL , KBANK , SCB / COMM – CPALL , BJC , COM7 / CONMAT – SCC / CONS – CK , STEC , SEAFCO / FIN – AEONTS , ASAP / FOOD – MINT / ICT – INTUCH , TRUE / MEDIA – PLANB / PETRO – IVL , CMAN / PROP – ANAN , LH , QH , ROJNA / TRANS – BTS , JWD , NYT / mai – SPA / DIVIDENDs – KKP , LH , NYT , TPIPP , TVO
• หุ้น Weekly GURU ซื้อ CMAN (เป้าสั้น 3.6 บ.), HMPRO (15.4 บ.), ROJNA (6 บ.) / ถือ AMATA (ปรับเป้าสั้นเป็น 21.3 บ.) / ถึงเป้าขายทำกำไร ASAP (+20.2%), IVL (+3.9%), ORI (+4.5%)
• หุ้นเด่น ส.ค. (Smart Tactics) BTS, CMAN, JWD, ORI, PCSGH, ROJNA
• หุ้นเด่น 2H18 Big Cap. - KBANK , BBL , CPALL , BJC , CK , IVL , SCC , LH , PSH , QH , TRUE , INTUCH / Mid-Small Cap. - BTS , COM7 , NYT , PLANB , ROJNA , STEC , SEAFCO , SPA

ที่มา : Bloomberg, DB, TISCO Research