คาด SET มี upside จำกัด บริเวณแนวต้าน 1630-1637 จุด โดยตลาดยังขาดปัจจัยหนุน ขณะที่ยังเผชิญปัจจัยกดดันหลักจากการเร่งขึ้นดอกเบี้ยของเฟด เพื่อสกัดเงินเฟ้อ โดยติดตามรายงานประชุมได้ ในสัปดาห์นี้ และรายงานตัวเลขเศรษฐกิจของสหรัฐจำนวนมากในสัปดาห์นี้ ซึ่งมีความเสี่ยงต่อการแสดงสัญญาณชะลอตัว ด้านแนวรับอยู่ที่ 1605 และ 1590 จุด ตามลำดับ หากต่ำกว่า เริ่มเป็นลบ
ประเด็นสำคัญ
ยูเครนปฏิเสธข้อตกลงหยุดยิงกับรัสเซียแลกกับเงื่อนไขที่จะต้องเสียดินแดนเพิ่ม ขณะที่รัสเซียหยุดส่งก๊าซให้ฟินแลนด์หลังประกาศเข้าร่วมนาโต
ศบค.ปรับมาตรการเข้าไทยทั้งทางอากาศ-บก โดยลงทะเบียน Thailand Pass เฉพาะต่างชาติเท่านั้นยกเลิกกักตัวกลุ่มที่ไม่ได้รับวัคซีน ให้แสดงผลตรวจ ATK หรือ RT-PCR ภายใน 72 ชม. ก่อนเดินทาง
สัปดาห์นี้ติดตามตัวเลขส่งออก-น าเข้า เม.ย. ของไทย และติดตามรายงานการประชุม Fed รวมถึงตัวเลข GDP 1Q65 (ครั้งที่ 2) ของสหรัฐ
กลยุทธ์การลงทุน
แม้ช่วงสั้น SET ยังมีความผันผวนในทิศทางขาลงหลังขาดปัจจัยหนุนใหม่และปัจจัยภายนอกยังมีความไม่แน่นอนสูง อย่างไรก็ดี การปรับลงแรงของตลาด และราคาหุ้นยังเป็นโอกาสดีในการซื้อเพื่อหวังผล ในช่วงปลายปี กลยุทธ์ลงทุนจึงแนะนำ “หาจังหวะทยอยซื้อสะสม” ในหุ้นคุณภาพที่มีปัจจัยโมเมนตัน กำไรดีและ Valuation ไม่แพง
ล็อคเป้าลงทุน
Core Portfolio : คงน้ำหนักพอร์ตไว้ที่ 50% แนะนำรอจังหวะซื้อเมื่อราคาอ่อนตัวในหุ้นที่ผลการดำเนินงานมีแนวโน้มโตดี และ/หรือ มีผลกระทบจำกัดจากปัจจัยภายนอกอย่าง KBANK AMATA LH GULF ADVANC
Weekly Portfolio : เก็งกำไร 25% ใน 1) หุ้นที่กำไร 1Q65 ดีเกินคาดและ 2Q65 โมเมนตันกำไรดีต่อเนื่อง เลือก IVL AMATA MTC CPALL 2) หุ้นที่กำไรผ่านจุดแย่สุดไปแล้ว และจะเริ่มฟื้นตัวดีขึ้นตั้งแต่ 2Q65เลือก OSP
Daily Focus
CBG คาดกำไรจะทำจุดต่ำสุดใน 1H65 และจะเข้าสู่ขาขึ้นตั้งแต่ 2H65 จำกอัตรากำไรขั้นต้นที ดีขึ้นจากการบริหารจัดการต้นทุน (คาดราคาอลูมิเนียมทำจุดสูงสุดไปแล้วใน 1Q65) การเปิดตัวผลิตภัณฑ์ใหม่ และการเติบโตของปริมาณการขายในตลาดต่างประเทศ
PSL ได้อานิสงส์บวกต่อเนื่องจากค่าระวางเรือที กลับมาอยู่ในทิศทางขาขึ้น โดยล่าสุด BDI Index อยู่ที่ระดับ 3,344 จุด (+1.7%DoD) สูงสุดในรอบ 5 เดือน รับแรงหนุนจีนเตรียมคลายล็อกดาวน์หนุนดีมำนด์ขนส่งเพื่ม ขณะที่อุปทานเรือยังมีน้อยกว่าความต้องการ
ข่าวเด่น