สรุปภาวะตลาดวันก่อน : SET +2.97 จุด หุ้น ICT ขึ้นนำตลาด TRUE ไม่รวมชิงคลื่นฯ

  SET แกว่ง +/- สลับกันในกรอบแคบ 1745-55 แม้ภาพรวมตลาดยังคงถูกกดดันจาก 10Y US Bond Yield ที่ขึ้นแตะระดับ 3.12% สูงสุดใหม่ในรอบ 7 ปี แต่หุ้นกลุ่ม ICT ขึ้นยกแผง หลัง TRUE ประกาศไม่ร่วมชิงคลื่น 1800 MHz คลายวิตกการแข่งขัน ต่างชาติขายสุทธิ 5.8 พันลบ. 2 วันติด และ Long S50 Futures 6,615 สัญญา 2 วันติด

ทิศทางตลาดวันนี้ : ไซด์เวย์อิงทางบวก Bond Yield อ่อนตัว, คลายวิตกการค้า
  หุ้นโลกเมื่อวันศุกร์ (18 พ.ค.) ส่วนใหญ่ปรับลงเล็กน้อย นลท.ชะลอการลงทุนรอติดตามผลการเจรจาการค้าสหรัฐฯ-จีน ขณะที่ราคาน้ำมัน WTI ปรับลงเล็กน้อย -0.3% จากแรงขายทำกำไรระยะสั้นหลังขึ้นต่อเนื่องตลอดทั้งสัปดาห์ที่ผ่านมา  มอง SET แกว่งไซด์เวย์ในกรอบ 1745-60 ให้น้ำหนักอิงทางแดนบวก หลัง 10Y US Bond Yield อ่อนตัว 5 bps มาที่ 3.06% และช่วงสุดสัปดาห์ที่ผ่านมา สหรัฐฯ-จีนบรรลุข้อตกลงการเจรจาการค้าแล้ว โดยจีนจะเพิ่มการนำเข้าสินค้าจากสหรัฐฯ เพื่อลดการขาดดุลการค้าของสหรัฐฯ ลง อย่างไรก็ดีเรามองกรอบการขยับขึ้นยังเป็นไปอย่างจำกัด จากเงินดอลลาร์ฯ ส่อแววแข็งค่าต่อ จากการขาดดุลการค้าของสหรัฐฯ มีแนวโน้มลดลงในอนาคต และกระแสเงินทุนตปท.ยังมีแนวโน้มไหลออก นอกจากนี้ เชื่อว่านลท.จะรอคำวินิจฉัยร่างพ.ร.ป.ส.ว.และส.ส.จากศาลรธน. 23 พ.ค. นี้ สำหรับการประกาศ GDP ไทย Q1 วันนี้ เราและตลาดคาดโต 4.0% แนวรับ 1745-50 แนวต้าน 1760, 1765 ตามลำดับ อนึ่ง TITLE ไม่ติด Cash Balance แล้ว กลับมาซื้อขายตามปกติวันนี้วันแรก

กลยุทธ์การลงทุน : รับความเสี่ยงได้สูงเลือกเก็งกำไรเป็นรายตัว
  แนะ Wait&See ยังไม่น่าเร่งรีบเพิ่มพอร์ต รอคำวินิจฉัยจากศาลรธน.และความชัดเจนของ Dot Plot ก่อน / SET รีบาวด์ต้องปิดเหนือ 1775 จึงมองอาจเป็นจังหวะในเข้าเทรดดิ้งสั้นรอบใหม่ แต่สำหรับนลท.ที่รับความเสี่ยงได้สูง ยังเลือกเก็งกำไรเป็นรายตัว ไม่หวังส่วนต่างราคามาก แต่หาก SET ถอยจนปิดต่ำกว่า 1745 ควรหยุดเช่นกัน

• ประเด็นหุ้นน่าสนใจ Trading Pick PCSGH – กำไร 1Q18 ดีตามคาด +33% YoY และ +26% QoQ มาที่ 200 ลบ. จากการขยายตัวของอุตฯ รถยนต์ในปท. แนวโน้ม 2Q18 คาดกำไรยังคงเติบโต YoY จากคำสั่งซื้อใหม่และการควบคุมค่าใช้จ่ายได้ดี, อนาคตสดใสหลังได้รับคำสั่งผลิตชิ้นส่วนรถยนต์ไฟฟ้าเพิ่มอีก 4 พันลบ. อายุโครงการ 5 ปีเริ่มปี 2020, เป้าพื้นฐาน 9.9 บ. / หุ้นงบดีกว่าคาด ตลาดมีโอกาสปรับประมาณการขึ้น - AH, BDMS, BLA, CHG, GOLD, PYLON, SAT / หุ้นคาดเข้า SET50 ชอบ BGRIM, RATCH / SET100 ชอบ ERW, PLANB, PRM, RS, THANI, VGI / พ.ร.บ.EEC มีผลบังคับใช้แล้วหนุนวงจรการลงทุนรอบใหม่ หุ้นได้ประโยชน์กลุ่มรับเหมา CK, UNIQ, SEAFCO, PYLON นิคมฯ AMATA, ROJNA, WHA / หุ้นได้ประโยชน์จากบาทอ่อน แนะนำ HANA, SKN, TVO / หุ้นรับอานิสงส์บอลโลก ชอบ BJC, HMPRO, TRUE / ROJNA จะซื้อหุ้นคืนวงเงิน 200 ลบ. จำนวน 38 ล้านหุ้น ตั้งแต่ 1 มิ.ย. – 30 พ.ย. / MSCI ประกาศทบทวนหุ้น Global Standard Index มีผล 1 มิ.ย. เข้า 1 ตัว - LH ออก 2 ตัว - KCE, SCC-F Small Cap Index เข้า 6 ตัว - DDD, KCE, MONO, PRM, THG, TPIPL ออก 9 ตัว – BIG, EASTW, FSMART, GL, KTC, LHFG, MALEE, SAMART, TSE / หุ้นเก็บตกปิดงบ-ปันผลช้า – BLAND, BTS (งบปีสิ้นสุด มี.ค.) / TPIPL จะซื้อหุ้นคืนวงเงิน 2.5 พันลบ. จำนวน 1,009 ล้านหุ้น รอประชุมผถห.อนุมัติ 25 มิ.ย.นี้ และจะเริ่มซื้อหุ้นคืน 16 ก.ค. – 15 ม.ค. / การฟื้นตัวต่อเนื่องของอุตฯ ยานยนต์ AH, SAT, NYT
• หุ้น Weekly GURU ซื้อ CK (เป้าสั้น 26.5 บ.), PCSGH (8.8 บ.), PTG (20.5 บ.) / ถือ GPSC (83 บ.) / ขายเปลี่ยนตัว PYLON (-0.6%), WHA (+4.9%) / ขายตัดขาดทุน BEAUTY (-2.8%)
• หุ้นเด่น พ.ค. (Smart Tactics) BEAUTY, BTS, CPN, HMPRO, PLANB, QH

ที่มา : Bloomberg, DB, TISCO Research