กลยุทธ์การลงทุน:
คาด SET ปรับขึ้นได้ต่อ โดยมีแนวต้านถัดไปที่ 1675 และ 1690 จุด ตามลำดับ ปัจจัยหนุนหลักจากทิศทาง fund flow ไหลเข้า ส่วนสถานการณ์โควิด ตลาดไม่ได้สะท้อนเป็นปัจจัยลบ อย่างไรก็ตาม ยังต้องติดตาม เนื่องจากผู้ติดเชื้อในประเทศมีโอกาสเร่งตัวขึ้น ด้านแนวรับอยู่ที่ 1650-1657 จุด หากต่ำกว่า จะเริ่มเห็นการพักตัว กลยุทธ์ Selective Buy หรือเก็งกำไรอย่างระมัดระวัง ส่วนพอร์ตหลักจุดซื้อเพิ่มรอคำแนะนำอีกครั้ง
ล็อคเป้าลงทุน:
> กลยุทธ์ลงทุน Selective Buy หลังตลาดหุ้นไทยมีข่าวดี (มาตรการกระตุ้นศก.ภาครัฐ) และข่าวร้าย (การระบาดของ Omicron) สลับไปมาทำให้ราคาหุ้นผันผวนในกรอบ
> Core Portfolio : คงน้ำหนักพอร์ตลงทุนไว้ที่ 50% ทั้งนี้แม้คงน้ำหนัก 25% ในหุ้น blue-chip อย่าง KBANK GPSC INTUCH SPALI แต่ให้ขายหุ้น Global Reopening อย่าง MINT AWC CENTEL ERW AOT BA AAV ไปก่อน และ switch ไปลงทุนใน 10 Top Picks Yearbook แทน (อ่านรายละเอียดได้ใน Yearbook 2022 : Investment Trend 20XX…Move on to “The Next Chapter”)
> Weekly Portfolio : เก็งกำไรไม่เกิน 25% (เหลือไว้ 25% กรณีตลาดหุ้นปรับตัวลงแรงเกินคาด) ในหุ้นที่มีประเด็นบวกเฉพาะตัว อาทิ HMPRO COM7 CPN จากมาตรการช้อปดีมีคืนมีผลบังคับใช้ตั้งแต่ 1 ม.ค. – 15 ก.พ. นี้ และ AH NYT EPG ได้อานิสงส์ยานยนต์ฟื้นและกระแสผลักดันรถ EV
> Daily Focus : แนะนำ ADVANC (Top Picks Yearbook 2022 ในกลุ่ม New S-Curve) ซึ่งได้ประโยชน์จากกระแส Metaverse และมีโอกาสจ่ายปันผลเพิ่มหลังผ่านเฟสการลงทุนแล้ว และ KBANK (Top Picks Yearbook 2022 ในกลุ่ม Business As Usual) ซึ่งมองมี Upside จาก Digital banking และ Credit Cost อีกทั้ง Valuation ยังอยู่ในระดับน่าสนใจ
ประเด็นสำคัญ
# ตลาดหุ้นสหรัฐ-ยุโรป-ราคาน้ำมันปรับขึ้น
DJIA ขึ้นทำจุดสูงใหม่ ส่วน S&P500 ย่อตัวลงเล็กน้อย นลท.ยังคงคาดหวังการฟื้นตัว ศก. หักล้างปัจจัยกดดันจากรายงาน ISM PMI ภาคการผลิต ธ.ค. ที่ออกมาต่ำกว่าคาด ตลาดหุ้นยุโรปพุ่งขึ้นทำจุดสูงใหม่ ราคาน้ำมันขยับขึ้นหลังที่ประชุม OPEC+ ยังคงมติเดิมเพิ่มกำลังผลิตในเดือน ก.พ. ที่ 4 แสนบาร์เรลต่อวัน
# ราคาสุกร-ไก่เนื้อในประเทศทำจุดสูงสุดใหม่
โดยราคาสุกรทำระดับสูงสุดตลอดกาล ส่วนราคาไก่เนื้อสูงสุดในรอบ 5 ปี สาเหตุจากอุปทานที่ตึงตัวเนื่องจากโรคประจำถิ่น ส่วนอุปสงค์อยู่ในระดับสูงหลังคลายล็อกดาวน์และการส่งออกฟื้นตัว แม้ว่าต้นทุนอาหารสัตว์ยังสูง นอกจากนี้อุปสงค์ในช่วงเทศกาลตรุษจีน (ต้น ก.พ.) จะเป็นปัจจัยกระตุ้นอีกอย่างหนึ่ง แนะนำ GFPT
# พรีวิว 4Q64 กลุ่มธนาคาร คาดกำไร +21%YoY -9%QoQ
โดยคาดกำไรที่เพิ่มขึ้น YoY มาจากการตั้งสํารองลดลง NII ที่สูงขึ้น และ opex ที่ลดลง ส่วนกำไรที่ลดลง QoQ มาจาก opex ที่เพิ่มขึ้นตามฤดูกาล เราคาดกำไรปกติของกลุ่มธนาคารในปี 64 โต 24%YoY ส่วนแนวโน้มปี 65 คาดกำไรปกติโต 15%YoY หุ้นเด่นของเรายังคงเป็น BBL ที่ความเสี่ยงคุณภาพสินทรัพย์ตํ่าสุดและเป็นหุ้น laggard play และ KBANK ผู้นําด้านดิจิทัลแบงกิ้งและมี upside จาก credit cost
Wealth Strategy
แนะนำหุ้นต่างประเทศ Unity Software (U) ซึ่งเป็นผู้ทำซอฟท์แวร์ AR/VR และ 2D/3D โดยคาดว่าจะได้อานิสงส์จากการเปลี่ยนผ่านไปยัง Metaverse และการบริการอินเทอร์เน็ตรุ่นที่ 3
บทวิเคราะห์วันนี้
กลุ่มอาหาร – ราคาเนื้อสัตว์ในประเทศทำจุดสูงสุดใหม่
.jpg)
ข่าวเด่น