แม้ SET ยังปรับขึ้นได้ แต่จากภาวะ overbought ทำให้การปรับขึ้นมีอัตราเร่งลดลง และยังต้องระวังการพักตัว ด้านแนวต้านอยู่ที่ 1415 และ 1420 จุด ตามลำดับ ขณะที่แนวรับระยะสั้นอยู่ที่ 1405 และ 1398 จุด ตามลำดับ หากต่ำกว่า จะเป็นสัญญาณลบต่อภาพการพักตัว
ประเด็นสำคัญ
• ก. ท่องเที่ยวฯ ระบุ 18-24 ธ.ค. 66 นทท. เพิ่มขึ้นมากจากมีวันหยุดต่อเนื่องในวันคริสต์มาส นทท. ต่างชาติเข้าไทย 796,808 คน เพิ่ม 16.6%WoW นทท. สะสม 1 มี.ค.-24 ธ.ค. 66 เกิน 27 ล้านคนแล้ว
• ครม. อนุมัติต่ออายุมาตรการลดค่าธรรมเนียมโอน-จดจำนองที่อยู่อาศัยราคาไม่เกิน 3 ลบ. อีก 1 ปี พร้อมปรับขึ้นค่าแรงขั้นต่ำวันละ 2-16 บ. ตามข้อเสนอเดิม มีผล 1 ม.ค.67 ขณะที่นายกฯ ระบุบอร์ดค่าจ้างประชุมต้นปีพิจารณาปรับขึ้นค่าแรงอีกรอบ มี.ค. 67 นอกจากนี้ยังอนุมัติเป้าหมายนโยบายการเงินของ ก. คลังและ ธปท. สำหรับระยะปานกลาง และปี 2567 เงินเฟ้อกรอบ 1-3%
• บอร์ด EEC เตรียมเสนอ ครม. พิจารณาร่างประกาศเรื่องสิทธิประโยชน์สำหรับผู้ประกอบกิจการในเขตส่งเสริม ศก. พิเศษ คาดมีผล ม.ค. 67 เพื่อดึงดูดการลงทุนในอุตสาหกรรมเป้าหมายพิเศษ
• DSI ทำหนังสือถึงปลัดคมนาคม-ผู้ว่าฯ รฟม. หลังตรวจสอบพบ คกก. คัดเลือกประมูลรถไฟฟ้าสายสีส้มไม่ตรวจสอบคุณสมบัติเอกชน สุ่มเสี่ยงกระบวนการคัดเลือกที่อาจไม่ชอบด้วยกฎหมาย
• ดัชนีราคาบ้านทั่วประเทศสหรัฐ ต.ค. ปรับขึ้น 4.8%YoY สูงสุดในปีนี้ ทำให้ นลท. เชื่อมั่นว่า ศก. สหรัฐจะชะลอตัวอย่างค่อยเป็นค่อยไปหรือซอฟต์แลนดิ้ง
• ราคาหุ้น Intel Corp. ปรับขึ้นกว่า 4%DoD หลังมีข่าวทุ่มเงินลงทุนสร้างโรงงานผลิตชิปแห่งใหม่ในอิสราเอล 2.5 หมื่นล้านเหรียญ สูงสุดเป็นประวัติการณ์ของบริษัทต่างชาติในอิสราเอล
กลยุทธ์การลงทุน
ช่วงสั้นมองการปรับขึ้นตลาดหุ้นโลกจะเริ่มชะลอตัวลง หลังตลาดหุ้นสหรัฐปรับตัวขึ้นต่อเนื่องในช่วง 2 เดือนที่ผ่านมา อีกทั้งเข้าสู่ช่วงวันหยุดยาวในเทศกาลคริสต์มาสและปีใหม่ ส่วนของตลาดหุ้นไทยคาดมีปัจจัยหนุนระยะสั้นจากการทำ Window dressing, การมีเม็ดเงินลงทุนจากกองทุน TESG และ RMF ในช่วงโค้งสุดท้ายของปี 2566 และหาก SET ยืนเหนือ 1,400 อาจเห็นการทำ Short Covering ดังนั้นกลยุทธ์ลงทุนจึงแนะนำ “Selective Buy”
ล็อคเป้าลงทุน
Weekly Portfolio : ช่วงสั้นมอง SET มีปัจจัยหนุนจากการทำ Window dressing, เม็ดเงินลงทุนจากกองทุน TESG และ RMF ในช่วงโค้งสุดท้ายของปี 2566 และหาก SET ยืนเหนือ 1,400 อาจเห็นการทำ Short Covering กลยุทธ์ลงทุนจึงแนะนำ “Selective Buy” ในหุ้นที่ที่มีโอกาสได้รับผลบวก ดังนี้
1) หุ้น Big Cap. (SET50) ที่คาดเป็นเป้าหมายการลงทุนจากแผนจัดตั้งกองทุน TESG ซึ่งเราได้คัดเลือกหุ้นที่อยู่ในดัชนี SETESG ที่มีคุณสมบัติน่าสนใจ ดังนี้ (I) ได้ ESG Rating ตั้งแต่ “A”-“AAA” และราคาหุ้นปรับตัวลงแรงกว่า SET YTD เลือก OR AOT หรือ (II) ได้ ESG Rating “AAA” และราคาหุ้นปรับขึ้นดีกว่า SET YTD อีกทั้งผลดำเนินงานแข็งแก0ร่ง และคาดให้ Div. Yield สูงกว่าปีละ 5% เลือก PTT KTB
2) หุ้นที่ได้ประโยชน์จากผลตอบแทนพันธบัตรปรับลดลงได้แก่ กลุ่มพาณิชย์ (BJC CPALL CPAXT), การแพทย์ (BDMS BCH), โรงไฟฟ้า (GULF), REIT (DIF), อสังหาฯ (AP) และ Consumer Finance (TIDLOR)
3) หุ้นที่อาจได้แรงหนุนจากการทำ Short Covering มากกว่า 10% ของมูลค่าซื้อขายตั้งแต่เดือน ก.ย. เป็นต้นมา และเราแนะนำ ซื้อ ได้แก่ ADVANC MINT
4) หุ้นที่ได้ประโยชน์จากโครงการ E-Receipt ลดหย่อนภาษีไม่เกิน 5 หมื่นบาท เริ่มในวันที่ 1 ม.ค. – 15 ก.พ. 2567 ได้แก่ CRC HMPRO
ช่วงสั้นแนะนำระมัดระวังหุ้นที่คาดได้รับผลกระทบลบอย่างมีนัยจากแผนปรับขึ้นค่าแรงขั้นต่ำปี 2567 ได้แก่ กลุ่มขนส่งพัสดุ (KEX) กลุ่มอาหาร (CPF ZEN GFPT TU) กลุ่มอสังหาฯ (LPN PSH) และกลุ่มอิเล็กทรอนิกส์ (HANA) ขณะที่ระยะกลางแนะนำระมัดระวังหุ้นที่คาดได้รับผลกระทบจากภาวะเอลนีโญที่จะกระทบต่อกำลังซื้อภาคเกษตรลดลง ได้แก่ กลุ่มสินเชื่อ (MTC SAWAD) กลุ่มยานยนต์ (SAT STANLY) กลุ่มเครื่องดื่ม (CBG จากราคาน้ำตาลที่สูงขึ้น) รวมถึงกลุ่มเกษตรและอาหาร (CPF GFPT BTG)
Special Report : Yearbook 2024 ซึ่งมาด้วยแนวคิด “A Year of Value Investing” เพื่อสื่อว่าตลาดหุ้นไทยขณะนี้มีหุ้นที่ราคาต่ำกว่ามูลค่าอยู่มาก เป็นโอกาสดีสำหรับนักลงทุนระยะยาว พร้อม 10 หุ้น Top Picks 2024 ที่คัดสรรมาให้ (ติดตามอ่านรายละเอียดในบทวิเคราะห์ซึ่งออกเมื่อวันที่ 14 ธ.ค. 66)
DAILY TOP PICKS
GPSC เป็นหุ้นใน SETESG Index ที่น่าสนใจ โดยได้ Rating “AA” ช่วงสั้นได้ sentiment หนุนจาก Bond Yield สหรัฐปรับลดลง และราคาก๊าซที่อยู่ในระดับต่ำ โดยอยู่ระหว่างปรับสัญญาขายไฟฟ้าให้กับลูกค้าอุตสาหกรรมเป็นอิงกับราคาก๊าซฯ ช่วยลดความผันผวนจากค่า Ft ที่ไม่สอดคล้องกับต้นทุน
AOT เป็นหุ้นใน SETESG Index ที่น่าสนใจ โดยได้ Rating “A” ราคาหุ้น 5 สัปดาห์ที่ผ่านมาลดลง 12% ต่ำสุดในรอบ 21 เดือน จากกังวลท่องเที่ยวจีนฟื้นตัวช้าและการปรับเป้าจำนวนผู้โดยสารปี FY2024 ลง แต่มองเป็นโอกาสเข้าซื้อหุ้นเพิ่มเพื่อลงทุนระยะยาวหลังคาดกำไรอยู่ในทิศทางฟื้นตัว
ข่าวเด่น