SET ฟื้นตัวโดดเด่น สร้างสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิค และคาดในช่วงปลายปีมีเม็ดเงินจากกองทุนประหยัดภาษีช่วยหนุนตลาด รวมถึงตลาดหุ้นสหรัฐฯ เมื่อคืนฟื้นตัวได้ต่อ สร้าง Sentiment บวกต่อดัชนี โดยมีแนวต้านถัดไปที่ 1400 และ 1410 จุด ตามลำดับ ด้านแนวรับอยู่ที่ 1375 และ 1360 จุด ตามลำดับ คาดยังเป็นจุดรองรับได้
ประเด็นสำคัญ
• ฮอนด้า-นิสสันออกแถลงการณ์ยืนยันเซ็นเอ็มโอยูเริ่มเจรจาควบรวมกิจการ สื่อชี้อาจบรรลุดีลได้สำเร็จใน มิ.ย. 2568 จัดตั้งบริษัทโฮลดิ้งใน ส.ค. 2569 และนำหุ้นบริษัทใหม่เข้าจดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ ก่อนเริ่มดีเดย์ค่ายรถใหญ่สุดอันดับ 3 ของโลกในปี 2569
• วันนี้สมาคม บลจ. นัดหารือ CPAXT เร่งเช็กข้อสงสัยลงทุน The Happitat มีความเสี่ยงผิดธรรมาภิบาล ด้านสมาชิกในสมาคมบลจ. ย้ำหากไร้ข้อชัดเจนจากผู้บริหาร ทั้งแผนธุรกิจใหม่ รวมถึงการขายหุ้นจากผู้บริหาร มาตรการร้ายแรงสุดอาจลงดาบ "หยุด-ลดสัดส่วนลงทุน"
• รมว. คลังเตรียมเสนอร่างแผนการคลังระยะปานกลาง (ปี 2569-2573) ต่อ ครม. โดยมีเป้าหมายการรักษาขนาดและทยอยลดการขาดดุล และรักษาระดับการก่อหนี้ใหม่ไม่ให้ระดับหนี้สาธารณะเกิน 70% ของ GDP
• วันนี้การประชุมครม. นัดสุดท้ายปีนี้ กระทรวงการคลังจะเสนอโครงการกระตุ้นกำลังซื้อครั้งใหญ่ ได้แก่ แจกเงินหมื่นบาทให้ผู้สูงวัยอายุเกิน 60 ปี ราว 3.2 ล้านคน และ Easy E-Receipt นำค่าใช้จ่ายมาลดหย่อนภาษีเงินได้ 5 หมื่นบาท เริ่มใช้จ่ายตั้งแต่ 15 ม.ค.-28 ก.พ. 2568
• บอร์ดไตรภาคีเห็นชอบปรับขึ้นค่าแรงขั้นต่ำเป็น 400 บาท/วันในภูเก็ต, ฉะเชิงเทรา, ชลบุรี, ระยอง และอ. เกาะสมุย ส่วน กทม. และปริมณฑลเพิ่มเป็น 372 บาท/วัน ขณะที่จังหวัดที่เหลือปรับขึ้น 2% มีผลตั้งแต่ 1 ม.ค. 2568 มองเป็นบวกต่อกลุ่มค้าปลีกจากมีกำลังซื้อเพิ่มขึ้น ขณะที่กระทบมากที่สุดต่อกลุ่มเกษตร และอสังหาฯ และอิเล็กฯ เฉลี่ยราว 2%
• ททท. ประเมินช่วงหยุดยาวปีใหม่ 5 วัน (28 ธ.ค. 2567 – 1 ม.ค. 2568) จะสร้างรายได้จากการท่องเที่ยวทะลุ 6.2 หมื่นลบ. จากนักท่องเที่ยวไทยราว 4.41 ล้านคน-ครั้ง และดึงดูดต่างชาติได้ราว 1.56 ล้านคน
กลยุทธ์การลงทุน
ช่วงสั้นมอง SET จะแกว่งตัวผันผวน โดยมีแนวรับที่บริเวณ 1360 จุด ทั้งนี้มอง SET หลุด 1400 จุดแย่กว่าตลาดหุ้นภูมิภาค เนื่องจากความกังวลเรื่อง ESG ของหุ้นขนาดใหญ่ และ Fund Flow ยังมีทิศทางไหลออกหลังเฟดส่งสัญญาณปรับลดดอกเบี้ยช้าลง ทำให้ช่วงสั้นSET ลุ้นปรับขึ้นได้เพียงแค่ปัจจัยกระตุ้นจากความคาดหวังเม็ดเงินลงทุนจะไหลเข้าจากการเข้าสู่โค้งสุดท้ายของการซื้อกองทุนประหยัดภาษีที่มักจะเร่งตัวขึ้นในช่วงปลายปีและการออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจของภาครัฐเพิ่มเติม อาทิ แจกเงินหมื่นเฟส 2, การนำค่าซื้อสินค้ามาลดหย่อนภาษี (Easy E-Receipt) ขณะที่ปัจจัยต่างประเทศยังคงต้องติดตามนโยบายการค้าของสหรัฐฯ รวมทั้งดัชนี PMI ภาคการผลิต ธ.ค. จีนและสหรัฐฯ ดังนั้นกลยุทธ์ลงทุนจึงแนะนำให้ “Selective Buy”
ล็อกเป้าลงทุนประจำสัปดาห์
ช่วงสั้นมอง SET จะแกว่งตัวผันผวน โดย Upside ขึ้นกับปัจจัยกระตุ้นจากความคาดหวังเม็ดเงินลงทุนจะไหลเข้าจากการเข้าสู่โค้งสุดท้ายของการซื้อกองทุนประหยัดภาษี และการออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจของภาครัฐเพิ่มเติม กลยุทธ์ลงทุนจึงแนะนำให้ “Selective Buy” ใน 2 ธีมหลักที่มีปัจจัยบวกเฉพาะตัว และ 3 ธีมเทรดดิ้งระยะสั้น ดังนี้
1. หุ้นที่คาดได้อานิสงส์บวกจากรัฐเตรียมออกมาตรการกระตุ้นการบริโภคและท่องเที่ยวเพิ่มในช่วงส่งท้ายปี ซึ่งในอดีตราคาหุ้นมักปรับตัวได้ดีอย่างน้อย 3 ใน 5 ปี แนะนำ กลุ่มพาณิชย์ (CRC) และกลุ่มท่องเที่ยว (AWC MINT)
2. หุ้น Earning Play ซึ่งมองราคาหุ้นยังไม่ได้ปรับขึ้นสะท้อนโมเมนตัมกำไร 4Q67 ที่คาดจะเติบโตดี YoY และ QoQ อีกทั้งยังมีศักยภาพการจ่ายปันผลได้สม่ำเสมอ เลือก GULF OSP AMATA AU TIDLOR BCP
3. Trading Idea : 1) นักลงทุนที่รับความเสี่ยงได้สูงอาจเก็งกำไรหุ้นที่คาดได้อานิสงส์จากการเป็นเป้าหมายสะสมของกองทุนวายุภักษ์และกองทุนที่ได้สิทธิประโยชน์ทางภาษีช่วงปลายปี ได้แก่ BBL GPSC AWC BEM CBG 2) นักลงทุนที่รับความเสี่ยงได้สูงอาจเก็งกำไรหุ้นที่คาดจะเป็นเป้าหมายของการทำ Window Dressing ในช่วงสิ้นปีนี้ โดยมีสถิติในอดีตมักมีการปรับตัวขึ้นได้ดีในช่วงปลายปีอย่างน้อย 3 ใน 5 ปี แนะนำ BCP GPSC BDMS OSP และ 3) นักลงทุนที่รับความเสี่ยงได้สูงอาจเก็งกำไรหุ้นที่คาดได้อานิสงส์จากมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจของจีน แนะนำ IVL PTTGC
DAILY TOP PICKS
AWC: มองเป็นหุ้นที่ได้อานิสงส์บวกจากการออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจของภาครัฐและมีโอกาสเป็นเป้าหมายสะสมของกองทุนภาษีช่วงปลายปีหลังมี ESG Rating ปี 2568 ที่ปรับตัวดีขึ้นเป็น AA ท่องเที่ยว ขณะที่ 4Q67 คาดกำไรปกติเติบโต YoY และ QoQ เนื่องจากเป็นช่วงไฮซีซั่นของธุรกิจท่องเที่ยวไทย หนุนให้ปี 2567 คาดมีกำไรปกติเติบโตเด่น 57%YoY
OSP: มองเป็นหุ้นที่จะได้อานิสงส์บวกจากการปรับขึ้นค่าแรงขั้นต่ำและมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจ และช่วงสั้นยังมีโอกาสเป็นหุ้นที่เป็นเป้าหมายทำ Window Dressing ในช่วงสิ้นปีนี้ หลังราคาหุ้นปรับลง 2.7%YTD และ 7.4%QTD ขณะที่ 4Q67 คาดกำไรปกติจะเติบโตทั้ง YoY และ QoQ จากปัจจัยฤดูกาลและยอดขายเครื่องดื่มบำรุงกำลังในประเทศที่ฟื้นตัว
ข่าวเด่น