สรุปภาวะตลาดวันก่อน    : SET -15.58 จุด ไหลลงต่อการเมืองยังวุ่น

ตลาดหุ้นไทยแกว่งตัวผันผวนในแดนลบตลอดทั้งวัน SET ร่วงลงแตะระดับต่ำสุดของวันที่ 1271 จุดในช่วงเปิดตลาดภาคบ่าย ก่อนที่จะมีแรงซื้อคืนกลับมาปิดตลาดที่ 1281 จุด และยังคงต่างชาติขายสุทธิหนักเป็นวันที่ 4 อีก 1.14 พันลบ.

ทิศทางตลาดวันนี้    : อาจมีรีบาวด์ระหว่างวัน

หุ้นโลกปิดในแดนบวกเล็กน้อยได้จากตัวเลข GDP รายไตรมาสของสหรัฐที่โต 2% สูงกว่าคาดเล็กน้อย ส่วนสถานการณ์ภายในประเทศได้รับแรงกดดันจาก ธปท. ปรับลดเป้าการเติบโตของ GDP ในปีหน้าลงจาก 5% เหลือ 4.6% รวมถึงปรับลดเป้าการส่งออกในปีนี้เป็น 4.4% จากเดิม 7% ประกอบกับการชุมนุมขับไล่รัฐบาลในวันอาทิตย์ไม่มีความวุ่นวายเกิดขึ้น แต่อย่างไรการก็ตามการเมืองยังคงเป็นปัจจัยกดดันตลาดต่อไป มอง SET อาจมีการรีบาวด์ มีแนวต้าน 1285+/- จุดแนวรับ 1270 จุด 

กลยุทธ์การลงทุน    : ยังเน้นฝั่งขาย แนะลดพอร์ตการลงทุนลง

มองการรีบาวด์เป็นจังหวะในการขายลดพอร์ตต่อ ส่วนการเทรดดิ้งระยะสั้น เลือกเก็งกำไรในหุ้นประเด็นดังต่อไปนี้ (1) หุ้นได้อานิสงส์การลดดอกเบี้ย ลีสซิ่ง (ASK, KK) อสังหาฯ (AP, QH, SPALI, ITD, SYNTEC) หุ้นปันผล (ADVANC, DELTA, SRICHA, TICON, กองทุนอสังหาฯ) (2) หุ้นงบ Q3 ดี ชอบ BCP, CPALL, CENTEL, PTT PTTGC, TOP (3) หุ้นที่มีสัญญาณเชิงบวก แนะนำ ITD, SORKON, MALEE  อนึ่ง หุ้น INET, BSM, HOTPOT ติด Cash Balance วันนี้ถึงวันที่ 16 พ.ย.

หุ้นเด่นเล่นสั้น    : ITD, DELTA

ITD – ปัจจุบันมีงานในมือรวมถึงโครงการที่รอเซ็นสัญญา 2.1 แสนล้านบาท และมีอัตรากำไรขั้นต้นที่น่าสนใจ โดยงานในมือเพิ่มขึ้นจากโครงการจากทั้งในและนอกประเทศเช่นเดียวกับโครงการทวายนอกจากนี้บริษัทได้ประโยชน์จากอัตราดบ.ธนาคารพาณิชย์ที่ปรับลง มูลค่าเหมาะสม 4.6 บ. (2 เท่า P/BV 2556F)  
DELTA – ผลประกอบการเติบโตจาก Data Center ซึ่งมีอัตรากำไรขั้นต้นสูง โดยผู้บริหารยืนยันว่าอัตรากำไรขั้นต้นจะยังคงอยู่ในระดับนี้ในอนาคต ประกอบกับยอดขายที่เติบโตทำให้เราคาดว่าผลประกอบการของ DELTA จะเติบโตขึ้นกว่า 135% YoY และมีการจ่ายเงินปันผลที่สูงกว่า 6% โดยเราได้ปรับมูลค่าที่เหมาะสมขึ้นเป็น 33.6 บาท (PER 10 เท่าสำหรับผลประกอบการปี 2556F)

ปัจจัยติดตาม

29 ต.ค. US  ตัวเลขรายได้และการใช้จ่ายผู้บริโภคสหรัฐฯ ในเดือน ก.ย.
             GE  ตัวเลขดัชนีราคาผู้บริโภคของเยอรมันในเดือน ต.ค. (เบื้องต้น)
             SP   ตัวเลขยอดค้าปลีกของสเปนในเดือน ก.ย.
              IT    ประมูลตั๋วเงินคลังอิตาลี

29-30 ต.ค.  JP ประชุมธนาคารกลางญี่ปุ่น (BOJ)

30 ต.ค.       

      JP   ตัวเลขผลผลิตภาคอุตฯ และอัตราการใช้กำลังการผลิตของญี่ปุ่นในเดือน ก.ย. (เบื้องต้น)
       JP ตัวเลขอัตราการว่างงานของญี่ปุ่นในเดือน ก.ย.
      US ตัวเลขดัชนีราคาบ้านของสหรัฐฯ (S&P/CaseShiller) ในเดือน ส.ค.
      US ตัวเลขความเชื่อมั่นผู้บริโภคของสหรัฐฯ ในเดือน ต.ค.
      EU ตัวเลขดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคของสหภาพยุโรปในเดือน ต.ค. (สุดท้าย)
      GE ตัวเลขยอดค้าปลีกของเยอรมันในเดือน ก.ย.
      SP ตัวเลข GDP ไตรมาส 3/55 (เบื้องต้น) และดัชนีราคาผู้บริโภคของสเปนในเดือน ต.ค. (เบื้องต้น)
        IT ประมูลพันธบัตรอิตาลี