Tisco Market Insight : บทวิเคราะห์กลยุทธ์รายวัน

ทิศทางตลาดวันนี้     : มีโอกาสฟื้นตัวตามหุ้นโลก ชดเชยที่หยุดไป

หุ้นไทยแกว่งผันผวนทั้งแดนบวกและลบ โดยนลท.แห่ขายล็อกกำไรก่อนช่วงหยุดยาว รวมทั้งกังวลสถานการณ์การเมืองในปท.มากขึ้น อาทิ ประเด็นคลังอยากปลดผู้ว่าการ ธปท.จากแนวทางดูแลค่าเงินบาทที่ขัดแย้งกัน, เสื้อแดงกดดันศาลรธน. และพ.ร.บ.กู้เงิน 2 ล้านลบ. ต่างชาติขายสุทธิ 1.19 พันลบ.

หุ้นโลกเมื่อคืนอ่อนลงเล็กน้อย จากแรงขายทำกำไร หลังขึ้นแรงวันก่อนหน้า (วันศุกร์ที่ 3 พ.ค.) ทำจุดสูงสุดใหม่นับตั้งแต่วิกฤติศก.ปี 2008 ส่วนราคาน้ำมันสูงสุดในรอบ 1 เดือน ขานรับการจ้างงานสหรัฐฯ เพิ่ม ส่งผลให้อัตราว่างงานสหรัฐฯ ลดลงจาก 7.6% ใน มี.ค. เหลือ 7.5% ใน เม.ย. ประกอบกับคาดหวังธนาคารกลางสหภาพยุโรป (ECB) จะลดอัตราดบ.ลงอีก มอง SET มีโอกาสฟื้นตัวตามหุ้นโลก หลังร่วง 2 วันติด แต่กรอบขึ้นยังจำกัด จากปมขัดแย้งทางการเมือง แนวต้าน 1600 +/- แนวรับ 1570-75 อนึ่ง ตลท.ให้ AI, FANCY, GBX, KMC, KWH, PRECHA, SIM ติด Cash Balance 7 พ.ค. - 14 มิ.ย. 56

กลยุทธ์การลงทุน : ขึ้นยังแนะทยอยขาย อ่อนตัวเลือกเทรดหุ้นงบดี

เราแนะนำทยอยขายทำกำไรในช่วง SET ขยับขึ้นเหนือ 1600 เนื่องจากมองว่า SET ระดับดังกล่าวไม่น่าจะมีความยั่งยืนได้นาน จาก (1) คาดว่าจะมีแรงขายจากทริกเกอร์ฟันด์จำนวนมากที่ออกเมื่อปลาย มี.ค. - ต้น เม.ย. เพราะขึ้นผลตอบแทนถึงเป้าแรกที่ 4-5% (2) การเมืองไม่นิ่ง ทั้งข่าวคลังอยากปลดผู้ว่าการ ธปท., เสื้อแดงนัดชุมนุมใหญ่ 8 เม.ย. กดดันศาลรธน. และสภาเปิดปลายเดือน พ.ค. ซึ่งอาจมีเรื่องร้อน ๆ ทั้งร่างพ.ร.บ.นิรโทษกรรม และร่างพ.ร.บ.กู้เงิน 2 ล้านลบ.เข้าสู่การพิจารณา ประเด็นหุ้นน่าสนใจ แนะนำลงทุนสั้น คือ 1.หุ้นงบ 1Q56F ดี แนะนำ AAV, AGE, ANAN, BECL, CK, CPN, DCON, ERW, JAS, KAMART, KCE, KTC, MINT, PF, PTTGC, PS, SIM, SNC, STEC, SYMC, TPAC, WORK คาดดีทั้ง YoY และ QoQ  ส่วน AH, AMATA, CENTEL, LPN, QH คาดดีขึ้น YoY 2.หุ้นที่มีสัญญาณเชิงบวก CENTEL, GLOBAL, PAE, SF, TKS 

หุ้นเด่นรายวัน     : CENTEL , SNC

CENTEL – จากการประเมินของเรา มีโอกาสสูงมากที่ CENTEL จะเข้าสู่การคำนวณในดัชนี SET50 สำหรับงวด 2H56 จากมูลค่าตลาดรวมที่เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว ด้านงบ 1Q56F เบื้องต้นคาดจะออกมาดี โดยเพิ่มขึ้นเกือบ 30% YoY มามีกำไรราว 720-730 ลบ. อานิสงส์การท่องเที่ยวไทยและการบริโภคในปท.ดี บริษัทมีแผนขายสินทรัพย์เข้า REIT ในอนาคต มูลค่าเหมาะสม 40 บ. (SOTP)
SNC –  งบออกมาดีตามที่ตลาดคาดการณ์ไว้ โดยมีกำไร 158 ลบ. เพิ่มขึ้น 16% YoY และ 51% QoQ แนวโน้มกำไรในไตรมาส 2/56 ยังดีต่อเนื่อง จากเข้าสู่ฤดูกาลขาย บริษัทเตรียมทุ่มงบ 500 ลบ. ลงทุนสร้างโรงงานอุปกรณ์ถ่ายเทความเย็น-ร้อนที่ระยอง มูลค่าเหมาะสม 29.25 บ. (CONSENSUS) 

ปัจจัยติดตาม

7 พ.ค.
   
GEตัวเลขคำสั่งซื้อสินค้าภาคโรงงานของเยอรมันในเดือน ก.พ.
 
FRตัวเลขผลผลิตภาคอุตสาหกรรมของฝรั่งเศสในเดือน มี.ค.
8 พ.ค.
CHตัวเลขส่งออก-นำเข้า และดุลการค้าของจีนในเดือน เม.ย.
9 พ.ค.
   
THตัวเลขดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคของไทยในเดือน เม.ย.
CHตัวเลขดัชนีราคาผู้บริโภค และดัชนีราคาผู้ผลิตของจีนในเดือน เม.ย.
SPตัวเลขผลผลิตภาคอุตสาหกรรมของสเปนในเดือน มี.ค.
UKประชุมธนาคารกลางอังกฤษ (BOE) และผลผลิตภาคอุตสาหกรรมในเดือน มี.ค.
USตัวเลขสต็อกสินค้าภาคค้าส่งของสหรัฐฯ ในเดือน มี.ค.
USตัวเลขผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกของสหรัฐฯ ประจำสัปดาห์ สิ้นสุดวันที่ 3 พ.ค.