สรุปภาวะตลาดวันก่อน : SET +8.82 จุด รีบาวด์ หลังลงหนักวันก่อนหน้า
SET ช่วงเช้าแกว่งทั้งแดนบวกและลบสลับกัน ก่อนที่ช่วงบ่ายจะเริ่มปรับตัวขึ้นจนสามารถปิดเกือบระดับสูงสุดของวัน มองเป็นการดีดกลับทางเทคนิค หลังร่วงลงหนักสวนหุ้นเพื่อนบ้านวันก่อนหน้า ต่างชาติพลิกมาขายสุทธิ 670 ลบ. ยุติการซื้อสุทธิ 3 วันติด แต่ทั้งเดือน ต.ค. (MTD) ยังเป็นซื้อสุทธิ 2.11 พันลบ.
ทิศทางตลาดวันนี้ : แกว่ง +/- ออกข้าง ให้น้ำหนักเบ้ไปในทางลบ
หุ้นโลกเมื่อคืน (23 ต.ค.) ร่วงเล็กน้อย ท่ามกลางผลประกอบการ Q3 ของบจ.สหรัฐฯ ออกมาคละเคล้ากัน โดยเป็นการขายทำกำไร หลังราคาหุ้นขึ้นก่อนหน้านี้ คาดหวัง FED คงมาตรการ QE เพื่อกระตุ้นศก.ต่อไป หลังตัวเลขจ้างงาน ก.ย. ของสหรัฐฯ อ่อนแอกว่าคาด โดยเรา (DB) และตลาดส่วนใหญ่มอง FED จะเริ่มลดทอนมาตรการ QE ลงจาก ธ.ค. ปีนี้ เป็น มี.ค. ปีหน้า มอง SET แกว่งบวก-ลบออกข้าง โดยให้น้ำหนักเบ้ไปในทางลบมากกว่า หลังขาดปัจจัยใหม่ ๆ กระตุ้น รวมทั้งรอความชัดเจนของทิศทางตลาดหุ้นโลกที่สำคัญ แนวรับ 1440+/- แนวต้าน 1465-70 อนึ่ง ระวัง! CYBER (วันนี้ห้ามเทรดเกิน 41 ลบ.) และ NWR-W1 (มูลค่าเทรดเข้าเกณฑ์แล้ว ดู All-in premium ห้ามเกิน 20%) ใกล้เข้าเงื่อนไขติด Cash Balance
กลยุทธ์การลงทุน : เลือกเทรดดิ้งเป็นรายตัว เน้นงบ Q3 ดี / ออกเร็ว
Upside ของ SET ระยะสั้นจำกัด และมีความผันผวนสูง จากประเด็นการเมืองในปท.ถ่วง ช่วงนี้เน้นเทรดดิ้งเป็นรายตัวเน้นหุ้นที่คาดว่างบ Q3 จะดี ออกงบเร็วภายในเดือนนี้ แนะนำ BCP, SCC ส่วนประกาศเดือนหน้า แนะนำ BECL, CK, HMPRO, INTUCH, LH, MAJOR, MINT, PYLON, SIM, STEC, THCOM, TPIPL, TRT หุ้นที่มีสัญญาณเชิงบวกเหมาะแก่การเทรดดิ้งสั้น AOT, PTTGC, TSF
หุ้นเด่นรายวัน : AOT , TPIPL
AOT – ลุ้นบอร์ดประชุมขึ้นค่าธรรมเนียมใช้สนามบินวันนี้ (24 ต.ค.) ขณะที่เรามองแนวโน้มบริษัทในเชิงบวก จำนวนผู้โดยสารปี FY56 เพิ่มขึ้น 20% เป็น 86 ล้านคน (ในปท.โต 17% ตปท.โต 22%) และจำนวนเที่ยวบินเพิ่มขึ้น 21% โครงการสุวรรณภูมิเฟส 2 จะสร้างเสร็จปี 59 (เพิ่มความจุ 25%) และส่วนต่อเติมสนามบินภูเก็ตจะสร้างเสร็จกลางปี 57 (เพิ่มความจุเท่าตัว) มูลค่าเหมาะสม 235 บ. (DCF)
TPIPL – มองกำไร 3Q56F ออกมาดี หลังส่วนต่างราคา LDPE ใน 3Q56 อยู่ที่ 328 $/ตัน เพิ่มขึ้น 1.9x YoY และ 23% QoQ และยอดขายปูนในปท. +9-10% YoY แต่ QoQ แผ่วลงจากปัจจัยฤดูกาล แนวโน้มกำไร 2H56F จะดีกว่า 1H56 เท่าตัว ที่มีกำไรเพียง 435 ลบ. ราคาหุ้นเริ่มมีสัญญาณที่ดี หลังขึ้นสูงสุดรอบ 18 สัปดาห์ พร้อมวอลุ่มหนาแน่น และยังถือว่าขึ้นน้อย (laggards play) ราคาปัจจุบัน ยังต่ำกว่า BV มากที่ 29 บ. (PBV เพียง 0.45x) รับประโยชน์ 2 ล้านลบ. มูลค่าเหมาะสม 16 บ. (CONSENSUS)
ปัจจัยติดตาม
24 ต.ค.
TH ตัวเลขการค้าเบื้องต้นของไทยในเดือน ก.ย.
CH ตัวเลข Flash PMI ภาคอุตสาหกรรมของจีนในเดือน ต.ค.
EU ตัวเลข PMI รวมและภาคบริการของสหภาพยุโรปในเดือน ต.ค. (เบื้องต้น)
US ตัวเลขดุลการค้าของสหรัฐฯ ในเดือน ส.ค.
US ตัวเลขผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกของสหรัฐฯ ประจำสัปดาห์ สิ้นสุดวันที่ 18 ต.ค.
24-25 ต.ค.
EU ประชุมผู้นำสหภาพยุโรป
25 ต.ค.
TH ตัวเลขการผลิตภาคอุตสาหกรรมและอัตราการใช้กำลังการผลิตของไทยในเดือน ก.ย.
UK-IT ตัวเลข GDP ของอังกฤษในไตรมาส 3/56 (เบื้องต้น) และยอดค้าปลีกของอิตาลีในเดือน ส.ค.
US ตัวเลขคำสั่งซื้อสินค้าคงทนของสหรัฐฯ ใน ก.ย. และสต็อกสินค้าภาคค้าส่งใน ส.ค.
US ตัวเลขความเชื่อมั่นผู้บริโภค (U. of Michigan Conf.) ของสหรัฐฯ ในเดือน ต.ค. (สุดท้าย)
ที่มา : Bloomberg, DB, TISCO Research
ข่าวเด่น