SET แกว่งในกรอบ 1574-86 สอดคล้องกับทิศทางตลาดหุ้นภูมิภาค หลังรู้ผลการประชุม ECB ที่คงดบ. 0.05% ตามคาด มีแรงขายหุ้นกลุ่มค้าปลีกถ่วงตลาด หลังงบ Q3 อ่อนแอ หลังการบริโภคในปท.ฟื้นตัวช้า แต่มีแรงซื้อหุ้นเข้า MSCI โดดเด่น อาทิ DELTA, EA, TUF  ต่างชาติซื้อสุทธิต่อ 1.35 พันลบ. แต่ Short S50 Futures 4,335 สัญญา 

 

หุ้นโลกเมื่อคืนวันศุกร์ (7 พ.ย.) ไร้ทิศทาง หลังการจ้างงานสหรัฐฯ ต.ค. +214,000 ตำแหน่ง vs คาด +235,000 ตำแหน่ง การจ้างงานที่เพิ่มขึ้นเฉลี่ยระดับ 2 แสนตำแหน่ง/เดือนในช่วงหลายเดือนที่ผ่านมา ส่งผลให้อัตราการว่างงานสหรัฐฯ ลดลงสู่ระดับ 5.8% ต่ำสุดในรอบ 6 ปี  มองแรงซื้อเก็งงบ Q3 และเม็ดเงินต่างชาติที่มีแนวโน้มไหลเข้าระยะสั้น หลังบาทเริ่มพลิกมาแข็งค่า และ 3 หุ้นไทย (DELTA, EA, TUF) เข้าดัชนี MSCI EM Global Standard น่าจะหนุน SET แกว่งซิกแซกขึ้น มีแนวต้านที่แข็งแกร่งบริเวณ 1590-92 แนวรับ 1570-75  หุ้น AEC, AEC-W2, CGD-W3, CHOW, CKP, GEL-W4,  LIVE, MILL-W2, PAE, PLE-W2, RWI, SPA, TEAM, TSE ติด Cash Balance 10 พ.ย – 19 ธ.ค. MLINK 10-14 พ.ย. 

 

มองตลาดหุ้นไทยช่วงนี้ยังไซด์เวย์-ไซด์เวย์อัพ ECB ยังไม่ออก “Public QE” ตามคาด เรายังคงมอง ECB จะออกมาตรการใหม่ภายใน 1Q58 นี้ อย่างไรก็ดี MSCI ประกาศหุ้นไทยหลายตัวเข้าคำนวณดัชนี ซึ่งดีกว่าที่ DB ประเมินไว้ว่าไม่มีหุ้นไทยเข้า-ออก ดังนั้นเราแนะให้ความสนใจในหุ้นเข้า MSCI เป็นหลัก (รายละเอียดเพิ่มเติมดู กลยุทธ์การลงทุน หน้า 2) และยังมอง SET จะยืนเหนือ 1600 ก่อนสิ้นปี และคาดว่าจะวิ่งขึ้นทดสอบ 1650-1700 ภายใน 1Q58

•หุ้นเทรดดิ้งสั้น – หุ้นเข้า MSCI มีผล 26 พ.ย. ชอบ TUF, EFROL, SAWAD, PCSGH / หุ้นได้ประโยชน์บาทอ่อน KCE, TUF, STPI / หุ้นมีสัญญาณเชิงบวก ITD, NWR, GLAND / “หลีกเลี่ยง” หุ้นน้ำมัน-ปิโตรฯ

หุ้นเข้า-ออก ดัชนี MSCIเข้าออก

Global StandardDELTA, EA, TUF-

Small Cap.AIRA, EFORL, ICHI, KTIS, PCSGH, SAWAD, SUPERCENTEL, DELTA, DRT, EA, MCOT, M, PS, TFD

•หุ้นในเบื้องต้นที่มีโอกาสเข้า SET50 Index (โอกาสราว 70%) คือ เข้า CK, KTIS, HEMRAJ / ออกGLOBAL, KKP, THCOM SET100 Index  เข้า KTIS, HANA, ICHI, SAWAD, SIM, PCSGH, GOLD, ANAN, SNP, MAX, SGP / ออก RS, TASCO, NOK, LOXLEY, NYT, THREL, SRICHA, THRE, MCOT, ESSO, DCC

 

EA – EA ถูกเลือกเข้ากองทุน MSCI Global Standard ซึ่งจะส่งผลในวันที่ 26 พ.ย. โดย DB คาดว่าจะมีเม็ดเงินไหลเข้าราว 790 ลบ. (หากอิงจำนวนหุ้นและมูลค่าเทรดเฉลี่ยในช่วง 1 สัปดาห์ก่อนที่ MSCI จะประกาศ จะคิดเป็นระยะเวลา 9 วันทำการ สูงสุดหากเทียบกับ DELTA, TUF) และคาดผลประกอบการจะออกมาดี ทั้งปี 57F ตลาดคาดโตเกือบ 5 เท่า เป็นกำไรราว 1.5 พันลบ. 

 

TUF – คาดมีแรงซื้อหุ้น TUF เข้ามาระยะสั้น หลังได้รับให้คำนวณในดัชนี MSCI Global Standard เริ่มมีผล 26 พ.ย. เป็นต้นไป มองกำไร 3Q57F โต 56% YoY และ 3% QoQ จากอัตรากำไรของทูน่ากระป๋องที่แข็งแกร่ง และธุรกิจอาหารสัตว์เริ่มเข้าสู่จุดคุ้มทุน แนวโน้มกำไร 4Q57F ยังอยู่ในเชิงบวกต่อเนื่อง ได้ประโยชน์จากบาทอ่อนหลังเงินดอลลาร์ฯ แข็งค่า มูลค่าเหมาะสม 81 บ. (PER 17x ปี 58F)  

 

CHตัวเลขดัชนีราคาผู้บริโภค-ผู้ผลิตของจีนในเดือน ต.ค.

 

JPตัวเลขดุลการค้า และดุลบัญชีเดินสะพัดของญี่ปุ่นในเดือน ก.ย.