สรุปภาวะตลาดวันก่อน : SET +4.51 จุด แกว่งแคบ แต่เงินนอกยังไหลเข้าต่อเนื่อง
SET แกว่ง +/- สลับกันในกรอบ 1544-53 แม้ราคาน้ำมันร่วงกดดันหุ้นพลังงาน-ปิโตรเคมี แต่มีแรงซื้อเก็งหุ้นงบรายตัว ต่างชาติซื้อสุทธิอีก 4.55 พันลบ. แต่ Short S50 Futures 729 สัญญา ต่อเป็นวันที่ 5
ทิศทางตลาดวันนี้ : เปิดต่ำปิดสูง มองวินาศกรรมภาคใต้กระทบช่วงสั้น-จำกัด
หุ้นโลกวันศุกร์ที่ผ่านมา (12 ส.ค.) ส่วนใหญ่ปิดลบเล็กน้อย เหตุนลท.ผิดหวังข้อมูลศก.สหรัฐฯ (ยอดค้าปลีก และดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) อ่อนแอกว่าคาด) กระตุ้นแรงขายทำกำไรหลังขึ้นแรงวันก่อนหน้า แต่ราคาน้ำมันฟื้นตัว 2 วันติด มอง SET กระโดดลง จากเหตุวินาศกรรม 7 จังหวัดภาคใต้ช่วงสุดสัปดาห์ที่ผ่านมา จากแรงกดดันหุ้นเกี่ยวข้องการท่องเที่ยวที่ได้รับผลกระทบโดยตรง แต่คาดว่าจะมีแรงช้อนซื้อเข้ามา ลดช่วงลบได้ (เปิดต่ำปิดสูง) แนวรับ 1532-42, 1500-20 แนวต้าน 1555-60 อนึ่ง NETBAY, QTC ติด Cash Balance 15 ส.ค. – 23 ก.ย., PSTC, PSTC-W1 ขยายเวลาติด Cash Balance ถึง 2 ก.ย.
กลยุทธ์การลงทุน : ไม่ใช่เวลาขายตื่นตระหนก แต่เป็นจังหวะซื้อเพิ่ม-ถือทนแกว่ง
ถึงขณะนี้รัฐบาลยังดูแลสถานการณ์ได้ดี ไม่มีเหตุซ้ำซ้อนเกิดขึ้นในระยะสั้น และเริ่มมีความคืบหน้าทางคดีให้เห็นบ้างแล้ว ดังนั้น ถือทนแกว่ง เราเชื่อมั่นว่า SET จะปรับลงอย่างจำกัด และไม่น่าหลุดระดับ 1500-20 ไม่ใช่เวลาตื่นตระหนกขาย แต่เป็นจังหวะซื้อสะสมเพิ่ม (รายละเอียดเพิ่มเติมดู กลยุทธ์การลงทุน หน้า 2)
• ประเด็นหุ้นน่าสนใจ Trading Picks CPF – ต่างชาติซื้อสะสม CPF โดดเด่นมาตั้งแต่ปลาย ก.ค., แนวโน้มครึ่งปีหลังสดใสขึ้นจากราคาเนื้อสัตว์ (หมู-ไก่) ปรับตัวสูงขึ้น ขณะที่ต้นทุนอาหารสัตว์เริ่มปรับตัวลง (ราคากากถั่วเหลืองและราคาข้าวโพด -18% และ -9% QTD ตามลำดับ) ส่วนธุรกิจกุ้งดีขึ้น, งบ Q2 ดี มีโอกาสตลาดปรับประมาณการกำไร-เป้าพื้นฐานหุ้นขึ้น / ไม่มีหุ้นไทยตัวใดเข้า-ออกในดัชนี MSCI รอบนี้เลย อาจกดดันหุ้น BJC เพราะก่อนหน้านี้คาดว่าจะได้เข้าคำนวณ / ปรับคำแนะนำ VNG เป็น “ขาย” / AIT อยู่ระหว่างการทบทวนคำแนะนำ / ระยะสั้น หุ้นที่คาดจะ Outperform คือ หุ้นพื้นฐานดีขนาดใหญ่ เป้าหมาย Fund Flows ชอบ แบงก์-การเงิน KBANK, SCB, SAWAD รับเหมา CK, STEC อสังหาฯ LH, QH และแนะนำหาจังหวะ “สะสม” BEAUTY, GFPT, MALEE, TWPC, UNIQ / หุ้นงบ 2Q16F ดี กลุ่มพลิกฟื้น-กำไรโตเท่าตัว - AMC, ANAN, CHO, MONO, PSTC, S, TMT, TPCH, WHA กลุ่มกำไรเพิ่ม YoY และ QoQ - BEAUTY, MALEE, QH, SC, UNIQ กลุ่มกำไรเพิ่ม YoY – AOT, ASEFA, CPALL, LH, S11, TTCL, TWPC / หุ้นปันผลระหว่างกาลให้ Yield ดี ADVANC (ปันผล 5.79 บ.), ASP (0.12 บ.), BSBM (0.08 บ.), EGCO (3.25 บ.), INTUCH (2.13 บ.), KKP (1.4 บ.), LH (0.30 บ.), LPN (0.30 บ.), MC (0.40 บ.), PRIN (0.06 บ.), QH (0.07 บ.), TVO (1.25 บ.) / หุ้นมีสตอรี่หนุนในครึ่งปีหลัง CK, ITD, STEC, UNIQ, PYLON, SEAFCO, SCC, BEM, BTS, ILINK, ARROW
• หุ้น Weekly GURU ซื้อ LOXLEY (เป้าสั้น 3.1 บ.), SAMCO (4.14 บ.), STEC (27 บ.) / ถือ ASP (3.7 บ.), BA (24.5 บ.), BBL (180 บ.), TASCO (ปรับเป้าเป็น 29 บ.) / ถึงเป้าขาย BJC (+8.3%) / ขายเปลี่ยนตัว DTAC (-2.3%)
• หุ้นเด่น ส.ค. (Smart Tactics) ASP, BJC, IRPC, ITD, KTB, LH, QH, SAWAD
ปัจจัยติดตาม
15 ส.ค. TH GDP ไทยใน 2Q16, วันสุดท้ายที่บจ.ไทยประกาศผลประกอบการ 2Q16
JP ตัวเลข GDP SA ญี่ปุ่นใน 2Q16 (ครั้งแรก), ผลผลิตภาคอุตฯ-อัตราใช้การผลิตญี่ปุ่นใน มิ.ย.
US ผลสำรวจภาคผลิต (Empire Manuf.) และความเชื่อมั่นผู้สร้างบ้าน (NAHB) สหรัฐฯ ใน ส.ค.
ที่มา : Bloomberg, DB, TISCO Research
.jpg)
ข่าวเด่น