สรุปภาวะตลาดวันก่อน : SET +13.39 จุด BOJ เล็งขยายฐานเงินให้บรรลุเป้าเงินเฟ้อ
SET เปิดกระโดดขึ้นและแกว่งแดนบวกทั้งวันในกรอบ 1480-96 โดยรีบาวด์หลังร่วงหนักวันก่อนหน้า ได้แรงหนุน BOJ คงดบ.และขยายฐานเงินแบบไม่จำกัดจนกว่าจะบรรลุเป้าเงินเฟ้อที่ 2% พร้อมส่งสัญญาณลดดบ.ติดลบมากขึ้นหากจำเป็น ต่างชาติซื้อสุทธิต่อ 327 ลบ. และ Long S50 Futures 1,760 สัญญา
ทิศทางตลาดวันนี้ : ขยับขึ้น ผลประชุม FED เป็นบวก, น้ำมันพุ่งแรง 3%
หุ้นโลกเมื่อคืน (21 ก.ย.) ปรับขึ้นกันถ้วนหน้า ขานรับผลประชุม BOJ และ FED เป็นบวกต่อราคาสินทรัพย์เสี่ยง หลัง FED คงดบ.ที่ 0.25-0.5% ตามคาด โดยเชื่อมั่นศก.ยังขยายตัวอยู่ แต่ยังไม่เพียงพอจะขึ้นดบ.ในการประชุมเดือนนี้ ทั้งนี้ FED มีการปรับเส้นทางดบ.ในอนาคตลง (dot plot) โดยล่าสุดบ่งชี้ว่า FED จะขึ้นดบ.ปีนี้เพียง 1 ครั้ง (เรายังมองเป็นการประชุม ธ.ค.) จาก dot plot เดิมในการประชุม มิ.ย. ที่ระบุ 2 ครั้ง ขณะที่ปีหน้า FED จะปรับขึ้นดบ.เพียง 2 ครั้งจากเดิม 3 ครั้ง ด้านราคาน้ำมันพุ่งแรงเกือบ 3% หลังสต็อกน้ำมันดิบสหรัฐฯ ร่วงผิดคาด มอง SET ขยับขึ้น ทดสอบแนวต้าน 1500+/- แนวรับ 1480 อนึ่ง ABC, ABC-W1, ABC-W2, PPS, PPS-W1 รอด Cash Balance แล้ว หลังไม่ถูกขยายเวลา
กลยุทธ์การลงทุน : เทรดดิ้งสั้น เล็งเป้า SET 1500-10, 1520 ตามลำดับ
การผ่อนปรนขึ้นดบ.ของ FED และ BOJ ที่ยังขยายฐานเงินจนกว่าจะบรรลุเป้าเงินเฟ้อ 2% ช่วยให้การรีบาวด์ขานี้ยืดตัวขึ้นต่อ และเปิดโอกาสการเทรดดิ้งสั้นอีกครั้ง เล็งเป้า SET ที่ 1500-10, 1520 ตามลำดับ แต่เป็นการเทรดแบบจำกัดวงเงิน และให้จุด Stop Loss เมื่อ SET ปิดต่ำกว่า 1480 ยังคงมอง SET ผ่านจุดสูงสุดของปีนี้ไปแล้วที่บริเวณ 1560 การปรับขึ้นรอบนี้เป็นเพียงขารีบาวด์ในแนวโน้มขาลงในระยะกลาง
• ประเด็นหุ้นน่าสนใจ Trading Picks TCAP – มองหุ้นขนาดใหญ่ที่มีพื้นฐานแข็งแกร่ง และมีปันผลสูงอย่าง TCAP จะได้ประโยชน์จากแนวโน้มการผ่อนคลายการเงินของ BOJ, คาด TCAP กำลังจะจ่ายปันผลระหว่างกาลเร็วๆ นี้ที่ 0.7-0.8 บ./หุ้น, งบดุลแข็งแกร่งที่ LLR/NPL 125% และฐานเงินทุนขั้นที่ 1 ที่ 12.9% สูงสุดในแบงก์ขนาดกลาง, เป้าพื้นฐาน 46 บ. / แนะผู้ถือหุ้น JAS ขายหุ้นให้แก่ “พิชญ์” ตามคำเสนอซื้อ 7.25 บ. มองแนวโน้มธุรกิจบรอดแบนด์อนาคตแข่งขันสูง ราคาเสนอซื้อสูงกว่ามูลค่าพื้นฐานที่ 5.8 บ. / โบรกเกอร์ตปท.นำ 12 บจ.โรดโชว์ฮ่องกง 19-23 ก.ย. PTT, SCB, BBL, CPF, CPALL, BA, MINT, WHA, BJC, BIGC, GOLD, UV / หุ้นเข้าข่าย Window Dressing และมีพฤติกรรมในอดีต เด่น MINT / หุ้นแนวโน้มกำไรครึ่งหลังดีกว่าครึ่งแรก ปีหน้าโตต่อ ANAN, BA, BEAUTY, BEM, GFPT, LPH, SAWAD, SEAFCO, TTCL, UNIQ / หุ้นมีสตอรี่ประมูลงานภาครัฐครึ่งปีหลัง CK, ITD, STEC, UNIQ, PYLON, SEAFCO, SCC, BEM, BTS, LOXLEY, ILINK / หุ้นพื้นฐานแกร่งมีปันผลสูง แนะนำ BJCHI, INTUCH, MC, PS, TCAP
• หุ้น Weekly GURU ไม่มีหุ้นแนะนำซื้อ เนื่องจากมองตลาดเสี่ยงปรับฐานลงในสัปดาห์นี้ (กูรูโหวตโอกาส SET หลุด 1450 = 66%) / ถึงเป้าขาย BEM (+6.5%) / ขายทำกำไร ADVANC (+4.5%)
• หุ้นเด่น ก.ย. (Smart Tactics) ANAN, CK, ITD, LOXLEY, LPH, TCAP, TPIPL
ปัจจัยติดตาม
22 ก.ย. EU, US ดัชนีเชื่อมั่นผู้บริโภคสหภาพยุโรปใน ก.ย. (เบื้องต้น), ดัชนีราคาบ้าน (FHFA) สหรัฐฯ ใน ก.ค.
US ดัชนีชี้วัดกิจกรรมภาคอุตสาหกรรม (Chicago Fed Nat Activity) สหรัฐฯ ใน ส.ค.
US ยอดขายบ้านมือสองและดัชนีชี้นำศก.สหรัฐฯ ใน ส.ค. ผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์
23 ก.ย. JP ดัชนีชี้วัดกิจกรรมทุกภาคอุตฯ ญี่ปุ่นใน ก.ค., ตัวเลขเบื้องต้น PMI ภาคอุตฯ ญี่ปุ่นใน ก.ย.
EU, US ตัวเลขเบื้องต้น PMI ภาคอุตฯ สหภาพยุโรป, สหรัฐฯ ใน ก.ย.
ที่มา : Bloomberg, DB, TISCO Research
.jpg)
ข่าวเด่น