TISCO Market Insight : ภาวะตลาดหุ้นรายวัน
สรุปภาวะตลาดวันก่อน : SET -8.22 จุด วิตกปัญหาธนาคารในยุโรปลุกลาม
SET แกว่งแดนลบตลอดทั้งวันในกรอบ 1479-90 ตามทิศทางหุ้นทั่วโลกที่ปรับลง จากความกังวลปัญหาธนาคารในยุโรป หลังราคาหุ้น Deutsche Bank ร่วงทำจุดต่ำใหม่ ต่างชาติขายสุทธิต่อ 557 ลบ. เป็นวันที่ 2 และพลิก Short S50 Futures เล็กน้อย 1,240 สัญญา ยุติ Long 8 วันติดต่อกัน
ทิศทางตลาดวันนี้ : รีบาวด์ Deutsche Bank ใกล้บรรลุข้อตกลงเจรจาค่าปรับ
หุ้นโลกเมื่อวันศุกร์ (30 ก.ย.) ปิดฟื้นตัวขึ้นแรง แม้ระหว่างวันผันผวนมาก หลังราคาหุ้น Deutsche Bank รีบาวด์ 14% จากรายงานว่าธนาคารใกล้บรรลุข้อตกลงเจรจาค่าปรับกับกระทรวงยุติธรรมสหรัฐฯ เป็นเงิน 5.4 พันล้านดอลลาร์ฯ vs ค่าปรับที่ถูกเรียกครั้งแรก 14.0 พันล้านดอลลาร์ฯ ด้านราคาน้ำมันขยับขึ้น 3 วันติด +0.9% ปิดสูงสุดรอบ 6 สัปดาห์ อานิสงส์ต่อเนื่องจากการเจรจาของกลุ่ม OPEC ตกลงลดกำลังการผลิตน้ำมัน มอง SET รีบาวด์ แต่ยังไม่น่าพ้นแนวต้าน 1500-05 ด้านเงินนอกแค่ชะลอตัว แต่ยังไม่มีสัญญาณการไหลออก คาดจะมีแรงซื้อเริ่มเก็งงบแบงก์ที่จะทยอยคาดการณ์ผลกำไรออกมาในสัปดาห์นี้ แนวรับ 1477-80 อนึ่ง PIMO ติด Cash Balance 3 ต.ค. – 11 พ.ย. / TACC, TFG, TFG-W1, VTE, VTE-W2 ขยายเวลาถึง 21 ต.ค. / MAX, MAX-W2, PERM, THAI01P1611A, TPCH รอดแล้ว
กลยุทธ์การลงทุน : ลงซื้อ-ขึ้นขาย, เทรดดิ้งสั้นอย่างระมัดระวัง-จำกัดวงเงิน
ช่วงนี้แค่เทรดดิ้งสั้น ขึ้นขาย-ลงซื้อ โดยเฝ้าระวังแนวรับ SET ที่ 1477-80 หาก SET ปิดต่ำกว่านี้ จะยืนยันการเข้าสู่รอบปรับฐานลง ภาพโดยรวม เรามองแนวโน้ม SET Q4 แกว่งซิกแซกลงจากแรงกดดันจากปัจจัยเสี่ยงภายนอก (1) FED ขึ้นดบ. (2) แนวโน้มเงินดอลลาร์ฯ แข็ง (3) การเลือกตั้งปธน.สหรัฐฯ
• ประเด็นหุ้นน่าสนใจ Trading Picks SVI – เราเริ่มต้นวิเคราะห์หุ้น SVI ด้วยคำแนะนำ “ซื้อ” เป้าพื้นฐาน 5.7 บ., คาดกำไรจะเริ่มฟื้นตัวตั้งแต่ 3Q16 เป็นต้นไป และกำไรปกติในปีหน้าจะเติบโต 48% แตะระดับสูงสุดใหม่ ผลจากการแก้ไขปัญหาคอขวดเสร็จสิ้นใน 3Q16 พร้อมได้รับคำสั่งซื้อจากลูกค้าใหม่, มองราคาหุ้นมี Downside Risk ต่ำ เพราะ Underperform SET 20% YTD อีกทั้งจะมีเงินสดในมือสูงถึง 4 พันลบ.ในปีหน้า คิดเป็น 1.78 บ./หุ้น (ส่วนหนึ่งจากเงินประกันที่คาดว่าจะได้รับ 1.2 พันลบ.ในช่วงครึ่งหลังของปีนี้ และเงินสดจากการดำเนินงานปกติ) หรือคิดเป็น Cash Adjusted PE ปี 17F เพียง 7.8 เท่า / EASON-T1 เริ่มเทรดวันนี้ 1:1 @ 1.7บ. อายุไม่ถึง 2 เดือน ใช้สิทธิครั้งเดียว 18 พ.ย.นี้ ประเมินมูลค่าเหมาะสม 2.36 บ. / หุ้นแนวโน้มกำไรครึ่งหลังดีกว่าครึ่งแรก ปีหน้าโตต่อ ANAN, BA, BEAUTY, BEM, GFPT, LPH, SAWAD, SEAFCO, TTCL, UNIQ / หุ้นมีสตอรี่ประมูลงานภาครัฐครึ่งปีหลัง CK, ITD, STEC, UNIQ, PYLON, SEAFCO, SCC, BEM, BTS, LOXLEY, ILINK / หุ้นพื้นฐานแกร่งมีปันผลสูง แนะนำ BJCHI, INTUCH, MC, PS, TCAP
• หุ้น Weekly GURU ซื้อ PTG (เป้าสั้น 28.25 บ.), SVI (4.92 บ.) / ขายเปลี่ยนตัว JWD (+4.0%), MINT (+0.0%) / กูรูโหวตโอกาส SET ยืน 1480 วันศุกร์นี้ = 40%)
• หุ้นเด่น ต.ค. (Smart Tactics) ANAN, BCPG*, EGCO, KAMART, MALEE, SCB, SVI (หมายเหตุ : * ทิสโก้ เป็นผู้จัดการการจัดจำหน่ายและรับประกันการจำหน่าย)
ปัจจัยติดตาม
วันที่ ปท. เหตุการณ์
3 ต.ค. TH, JP ดัชนีราคาผู้บริโภคไทยใน ก.ย., ยอดขายรถยนต์ญี่ปุ่นใน ก.ย.
JP, EU ตัวเลข PMI ภาคอุตสาหกรรมญี่ปุ่น, สหภาพยุโรปใน ก.ย.
US ตัวเลข ISM Manuf. สหรัฐฯ ใน ก.ย., การใช้จ่ายด้านการก่อสร้างสหรัฐฯ ใน ส.ค.
4 ต.ค. JP, EU ตัวเลขการเปลี่ยนแปลงฐานเงินญี่ปุ่นใน ก.ย., ดัชนีราคาผู้ผลิตสหภาพยุโรปใน ส.ค.
ที่มา : Bloomberg, DB, TISCO Research
.jpg)
ข่าวเด่น