ทิศทางราคาทองคำ
ราคาทองคำปรับตัวสูงขึ้นต่อเนื่อง โดยกลับขึ้นไปทำ All Time High ใหม่ที่ระดับ 3,056 เหรียญ ซึ่งเป็นการปรับตัวขึ้นจากการที่เฟดมีมติคงอัตราดอกเบี้ยระยะสั้นเท่าเดิมที่ระดับ 4.25% – 4.50% ตามคาด อย่างไรก็ตาม เฟดยังคงคาดการณ์การปรับลดอัตราดอกเบี้ย 2 ครั้งในช่วงที่เหลือของปีนี้ ซึ่งจากเดิมคาดว่าจะปรับลดลง 1 ครั้ง และระบุด้วยว่าความไม่แน่นอนเกี่ยวกับแนวโน้มเศรษฐกิจจะเพิ่มขึ้น นอกจากนี้ เฟด ยังประกาศชะลอการทำ QT (Quantitative Tightening) ซึ่งหมายถึง การถอนสภาพคล่องและลดปริมาณเงินที่ไหลเวียนในระบบเศรษฐกิจลง โดยจะค่อย ๆ ลดการถือครองพันธบัตรในงบดุลลง โดยเฟดจะปล่อยให้พันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ วงเงินเพียง 5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ครบอายุโดยไม่มีการซื้อเพิ่ม ลดลงจากระดับ 25,000 ล้านดอลล์สหรัฐ ทำให้ราคาทองคำดีดขึ้นต่อเนื่อง ขณะที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐอายุ 10 ปี ปรับตัวลดลง -0.05 % มาอยู่ที่ระดับ 4.247% ในขณะที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐอายุ 2 ปี ปรับตัวลดลง -0.07 % มาอยู่ที่ระดับ 3.977% โดยที่ส่วนต่างอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐ 10 ปี มากกว่า 2 ปี เท่ากับ 0.27% ในส่วนของกองทุนทองคำ SPDR เมื่อวานนี้ซื้อเข้า 2.01 ตัน ปัจจุบันถือครองที่ 909.28 ตัน ภาพรวมเดือนมีนาคม ซื้อสุทธิ 4.9 ตัน ขณะที่ปีนี้ ตั้งแต่ 1 ม.ค. - ปัจจุบัน ซื้อสุทธิ 36.76 ตัน ขณะที่ BOJ มีมติคงอัตราดอกเบี้ยที่ระดับ 0.5% ตามคาด เนื่องจากกังวลว่าเศรษฐกิจทั่วโลกจะชะลอตัวลงเนื่องจากมาตรการภาษีศุลกากรของปธน. ทรัมป์ รวมถึงตัวเลขเงินเฟ้อของญี่ปุ่นบรรลุตามเป้าหมายแล้วที่ระดับ 2% ขณะที่ดัชนีดาวโจนส์,ดัชนี S&P500 และดัชนี Nasdaq ดีดกลับขึ้นมาเล็กน้อย เป็นลักษณะการเคลื่อนตัวแบบปรับฐาน ด้านราคาน้ำมันสัญญาน้ำมันดิบ WTI ส่งมอบเดือนเม.ย.ยังคงทรงตัวอยู่แถว 67.16 เหรียญต่อบาร์เรล และสัญญาน้ำมันดิบเบรนท์ (BRENT) ส่งมอบเดือนพ.ค. ทรงตัวอยู่ที่ระดับ 70.78 เหรียญต่อบาร์เรล ซึ่งปรับตัวลดลงเล็กน้อยจากแรงผลิตที่ยังคงสูง ขณะที่ทางด้านสงครามระหว่างรัสเซียและยูเครนต่างกล่าวโทษกันไปมาว่าได้กระทำการละเมิดข้อตกลงหยุดยิงครั้งใหม่ จากกรณีการโจมตีทางอากาศที่ทำให้เกิดเพลิงไหม้และสร้างความเสียหายแก่โครงสร้างพื้นฐาน ซึ่งเหตุการณ์นี้เกิดขึ้นภายในเวลาไม่กี่ชั่วโมงหลังจากที่ปธน.ทรัมป์และปธน.ปูตินเห็นพ้องที่จะให้มีการหยุดยิง ขณะที่สงครามระหว่างอิสราเอลและฮามาส โดยล่าสุดกองทัพอิสราเอลเปิดปฏิบัติการภาคพื้นดินครั้งใหม่ในกาซา ซิตี้ ซึ่งเป็นการยกระดับต่อเนื่องจากการเปิดการโจมตีทางอากาศในหลายจุดซึ่งถือเป็นปัจจัยส่วนหนึ่งที่ทำให้ราคาทองคำปรับตัวสูงขึ้นต่อเนื่อง จากความไม่แน่นอนของภาวะสงครามที่ยังไม่สงบ หรือกล่าวได้ว่าที่ปธน.ทรัมป์หาเสียงเอาไว้ไม่เป็นไปตามนั้น สำหรับค่าเงินบาทไทยทรงตัวจากเมื่อวานนี้เปิดที่ระดับ 33.62 บาทต่อดอลลาร์ ขณะที่เช้านี้อยู่ที่ระดับ 33.61 บาทต่อดอลลาร์ ด้านดัชนีดอลลาร์ยังคงทรงตัวอยู่ที่ระดับ 103.3-103.5 บาทต่อดอลลาร์ ทำให้ราคาทองไทยยังปรับตัวสูงขึ้นพุ่งยืนเหนือระดับ 48,000 บาทต่อบาททองคำได้อย่างมั่นคง
วิเคราะห์ราคาทองคำทางเทคนิค
ราคาทองคำยังคงมีแนวโน้มทิศทางขาขึ้นอย่างต่อเนื่อง และยังไม่มีการหยุดพักใดๆ จากแรงสนับสนุนทั้งปัจจัยพื้นฐานข่าวและตัวเลขเศรษฐกิจต่างๆ รวมถึงปัจจัยทางด้านเทคนิค สำหรับวันนี้คาดว่าราคาทองคำจะมีกรอบแนวรับที่ระดับ 3,025 เหรียญ และแนวต้านที่ระดับ 3,070 เหรียญ โดยคาดว่าราคาทองคำตลาดโลกจะมีเป้าหมายระยะสั้นที่ระดับ 3,100 เหรียญ และในปีนี้น่าจะเห็นราคาทองคำอยู่ที่ระดับ 3,200 เหรียญ ขณะเดียวกันราคาทองไทยยังคงทำ All Time High ต่อเนื่องโดยเช้านี้อยู่ที่ระดับ 48,450 บาทต่อบาททองคำ และในระยะยาวคาดว่าราคาทองไทยจะมีเป้าหมายที่ระดับ 50,000 บาทต่อบาททองคำ โดยนักลงทุนส่วนใหญ่มีแรงซื้อและขายสลับกันไป
สำหรับ Gold Online Futures คาดจะมีกรอบแนวรับ 3,025 เหรียญ และแนวต้าน 3,070 เหรียญ และ Gold Comex คาดจะมีกรอบแนวรับ 3,035 เหรียญ และแนวต้าน 3,080 เหรียญ ในส่วนของราคาทองไทยจะมีแนวรับระยะสั้นที่ 48,100 บาท/บาททองคำ และมีแนวต้านระยะสั้นที่ 48,700 บาท/บาททองคำ
Gold Futures Series J25 จะมีแนวรับที่ระดับ 48,500 บาท และแนวต้านที่ระดับ 49,000 บาท
โดยเน้นย้ำนักลงทุนว่า ราคาทองคำและราคาฟิวเจอร์สอาจจะแตกต่าง ดังนั้น การวิเคราะห์หรือ Arbitrage จะต้องใช้ความเข้าใจอย่างลึกซึ้ง
กลยุทธ์การลงทุนในวันนี้
แบ่งปิดสถานะ Long เพื่อทำกำไรบางส่วน ยังเน้นเทรดซื้อขายตามกรอบแนวโน้มทิศทางขาขึ้น และปิดทำกำไรตามรอบ เน้นเทรดระยะสั้นลง ระวังเเรงเทขายทำกำไร
- นักลงทุนที่ถือ Long Position
ทยอยปิดทำกำไรเป็นรอบๆ เน้นเทรดระยะสั้นลง รอจังหวะเปิดสถานะใหม่เมื่อราคาย่อตัว เฝ้าติดตามราคาทองคำระหว่างวัน
- นักลงทุนที่ถือ Short Position
ยังไม่แนะนำให้ถือสถานะ Short หากเปิดสถานะใหม่ควรรอเปิดสถานะบริเวณแนวต้าน และมีจุด Stop Loss ทุกครั้ง
ข่าวเด่น